📊 AIRBNB (ABNB)
Análisis Ejecutivo Completo • Junio 2025
💼 Resumen Ejecutivo
$138.21
Precio Actual USD
Variación diaria: +0.79% (+$1.08)
$84.87B
Cap. Mercado
Capitalización de mercado actual
31.5%
ROE
Return on Equity excepcional
$4.5B
Flujo Caja Libre
Margen del 40% en 2024
📈 Performance Financiera 2024-2025
Métricas Clave
Ingresos Q1 2025: $2,300M (+6% YoY)
Margen EBITDA: 36%
P/E Forward 2026: 26.95x
🎯 Consenso de Analistas
Recomendaciones Destacadas
Goldman Sachs: NEUTRAL – $139
Benchmark: COMPRA – $155
Tigress Financial: COMPRA FUERTE – $200
$141.50
Precio Objetivo Promedio
💰 Análisis Fundamental Detallado
Métricas de Valoración
P/E Ratio (TTM): 34.38x
P/E Forward 2025: 30.52x
P/E Forward 2026: 26.95x
PEG Ratio: 2.16
Margen Operativo: 23%
Crecimiento Proyectado
Balance Financiero
$10.6B
Efectivo Corporativo
Ratios de Rentabilidad
ROE: 31.5% (Excepcional)
Margen EBITDA: 36%
Margen FCF: 40%
🏰 Análisis de MOAT – Ventaja Competitiva
MOAT: WIDE
Actualizado por Morningstar 2025
🛡️ Fortalezas del MOAT
🌐
Red Global Dominante
7.4M listados en 220+ países
7.4M listados en 220+ países
📈
Cuota de Mercado
43% del mercado de alquileres vacacionales
43% del mercado de alquileres vacacionales
🔄
Efecto de Red
Más huéspedes atraen más anfitriones
Más huéspedes atraen más anfitriones
🏆
Marca Reconocida
83% entre millennials
83% entre millennials
🥊 Análisis Competitivo
Booking.com: Hoteles y negocios (67%)
Vrbo: 3.34% cuota exclusiva
Agoda: Dominante Asia-Pacífico (91%)
👥 Análisis de Actividad de Insiders
⚠️ TENDENCIA VENDEDORA
Insiders comprando (12 meses): 0
Propiedad insider actual: 27.91%
🔍 Transacciones Recientes 2025
CEO Brian Chesky:
VENDIÓ $103M (Mayo 2025)
CFO Elinor Mertz:
VENDIÓ $826,750 (Junio 2025)
CTO Aristotle Balogh:
VENDIÓ $191,750 (Junio 2025)
📊 Análisis de Insider Activity
📝 Interpretación:
Las ventas siguen planes 10b5-1 preestablecidos. No necesariamente indica perspectivas negativas, pero la ausencia de compras es notable en un contexto de precio atractivo.
⚖️ Análisis de Riesgo-Beneficio
🏆 Fortalezas Competitivas
🌍
Red Global Dominante
7.4M listados en 220+ países
7.4M listados en 220+ países
📊
Cuota de Mercado
43% del mercado de alquileres vacacionales
43% del mercado de alquileres vacacionales
🤖
Tecnología e IA
Inversiones continuas en personalización
Inversiones continuas en personalización
💰
Balance Sólido
$10.6B en efectivo corporativo
$10.6B en efectivo corporativo
⚠️ Principales Riesgos
🏛️
Presión Regulatoria
Restricciones en ciudades clave
Restricciones en ciudades clave
📉
Sensibilidad Económica
Vulnerable a recesiones
Vulnerable a recesiones
🏨
Competencia Intensiva
Booking.com, Vrbo, nuevos entrantes
Booking.com, Vrbo, nuevos entrantes
💸
Inversiones Elevadas
$200-250M en nuevos negocios 2025
$200-250M en nuevos negocios 2025
🎯 RECOMENDACIÓN FINAL
COMPRA MODERADA
Precio Objetivo: $155
Upside Potencial: +12%
Horizonte de Inversión: 3-5 años | Tolerancia al Riesgo: Moderada-Alta
Disclaimer: Este análisis es solo para fines informativos y no constituye asesoramiento financiero.
Las inversiones conllevan riesgo de pérdida. Consulte con un asesor financiero antes de tomar decisiones de inversión.
